À medida que a paisagem criptográfica evolui, as trocas criptográficas híbridas estão a emergir como os pioneiros. Porque é que esta transformação está a acontecer?

O mundo das criptomoedas está em constante evolução e, com ele, vem a necessidade de plataformas de negociação seguras e eficientes. As bolsas de criptomoedas híbridas são uma mistura das melhores características dos modelos centralizados e descentralizados. Mas o que as torna a escolha certa para os traders modernos? Vamos começar do início 👇

O que são bolsas de criptomoedas?

Uma bolsa de criptomoedas, ou uma bolsa de moeda digital, é uma empresa que permite aos clientes trocarem criptomoedas ou moedas digitais por outros activos, como moeda fiduciária convencional ou outras moedas digitais.

As bolsas de criptomoedas são mais do que simples plataformas de negociação de moedas digitais. São o coração do ecossistema das criptomoedas, ditando o ritmo, a liquidez e o valor das diferentes criptomoedas.

Tipos de trocas de criptografia: Um mergulho profundo

Bolsas de criptografia centralizadas (CEX): O que é uma bolsa centralizada?

As bolsas centralizadas, como a Binance e a Coinbase, são geridas por entidades únicas. São conhecidas pelas suas interfaces fáceis de utilizar, carteiras de custódia e quadros regulamentares abrangentes.

Uma bolsa centralizada funciona de forma semelhante a um mercado de acções convencional. Servindo como intermediárias, elas juntam compradores e vendedores e são normalmente vistas como mais seguras e confiáveis do que as bolsas descentralizadas. Esta confiança é evidente, uma vez que as bolsas centralizadas dominam o mercado, gerindo 95% de todas as transacções.

Características dos intercâmbios centralizados

Algumas das características das bolsas centralizadas são:

Interface de utilizador móvel conveniente

Oferecem uma interface móvel de fácil utilização para uma negociação sem problemas em movimento. Isto garante que os comerciantes podem aceder às suas contas e executar transacções em qualquer altura e em qualquer lugar, aumentando a flexibilidade.

Carteira de custódia

Uma carteira de custódia é definida como uma carteira em que as chaves privadas são detidas por um terceiro. Isto significa que o terceiro tem controlo total sobre os seus fundos, enquanto o utilizador apenas tem de dar autorização para enviar ou receber pagamentos.

Fornecem carteiras de custódia, assegurando que os activos dos utilizadores são geridos e armazenados de forma segura. Isto oferece paz de espírito aos utilizadores, sabendo que os seus fundos estão em boas mãos.

Livro de encomendas

Com um sistema de livro de ordens implementado, os utilizadores podem ver as ordens de compra e venda em tempo real. Esta caraterística aumenta a transparência na negociação, permitindo aos utilizadores tomar decisões informadas com base na procura do mercado.

Características bancárias

Incorporam características bancárias como rampas de entrada/saída, pagamento com cartões e cartões de crédito criptográficos. Isto facilita as transacções fiat-to-crypto, colmatando a lacuna entre a banca tradicional e o mundo cripto.

Características de conveniência aumentadas

Os recursos de conveniência aprimorados, incluindo suporte ao cliente e recuperação de ativos, são parte integrante das trocas centralizadas. Estas características elevam a experiência do utilizador, assegurando que os utilizadores têm o apoio de que precisam quando precisam.

Ampla acessibilidade

As plataformas das bolsas centralizadas são concebidas para uma ampla acessibilidade. Seja na web, no telemóvel ou em extensões de browser, os utilizadores podem aceder facilmente às suas contas e negociar em vários dispositivos.

Quadro regulamentar

A adesão a uma estrutura regulatória que abrange KYC, AML, GDPR, auditoria financeira e seguro de fundos é uma marca registrada das trocas centralizadas. As trocas de criptografia regulamentadas precisam cumprir as leis e manter a transparência em suas operações financeiras. Isso contribui para a estabilidade da organização e a segurança de ativos e dados individuais.

Mais rápido e mais barato do que o DEX

Quando se trata de velocidade e custo, as bolsas centralizadas têm uma vantagem. As transacções são rápidas e de baixo custo, uma vez que não necessitam de utilizar a cadeia de blocos e diferentes redes, podem efetuar transacções em lote e produzir transacções mais rentáveis.

No entanto, você sabia que eles controlam as chaves privadas dos ativos que você deposita? Quando olhamos para as trocas centralizadas vs. trocas descentralizadas, este é um certo retrocesso para as trocas centralizadas e um profissional crucial para as trocas descentralizadas.

Bolsas descentralizadas (DEX): O que é uma bolsa descentralizada?

Uma bolsa de criptomoedas descentralizada, conhecida como DEX, contrasta com sua contraparte centralizada. Ela opera sem uma empresa, entidade ou indivíduo que a governe. As transacções numa DEX são directas entre pares, sem intermediários e geridas de forma autónoma por algoritmos denominados contratos inteligentes.

Plataformas como a Uniswap funcionam sem uma autoridade central. Dão prioridade à segurança, permitindo o comércio entre pares e garantindo que os utilizadores mantêm o controlo das suas chaves privadas. Mas, embora ofereçam uma segurança inigualável, podem por vezes ser menos intuitivas para os novos utilizadores.

As DEX funcionam com base na tecnologia blockchain e exigem que os utilizadores tenham carteiras de criptomoedas para armazenar os seus tokens. Antes de executar uma transação, estas carteiras devem estar ligadas à bolsa. Por outro lado, as bolsas centralizadas actuam de forma semelhante aos bancos, retendo os seus activos e garantindo a sua segurança.

As características das bolsas descentralizadas

Vejamos algumas das características das bolsas descentralizadas:

Carteira sem custódia

Dão prioridade à autonomia do utilizador, oferecendo carteiras de autocustódia uma vez que nenhum terceiro tem acesso às chaves. Isto garante que os utilizadores têm controlo total sobre as suas chaves e bens privados, realçando a propriedade e segurança totais.

Criador de mercado automatizado (AMM)

Recorrem frequentemente a criadores de mercado automatizados (AMM) para assegurar a liquidez. Este sistema facilita a negociação direta entre pares, eliminando a necessidade de intermediários e aumentando a eficiência das transacções.

Negociação anónima

Uma das características de destaque das trocas descentralizadas é que não há necessidade de regulamentos que exijam KYC e identidade revelando quem é o dono da carteira.

Nenhum regulamento

Operando fora do domínio da supervisão financeira tradicional, as trocas descentralizadas não estão vinculadas a regulamentos padrão. Isto oferece um nível de liberdade, mas também exige que os utilizadores sejam cautelosos e tenham a devida diligência.

Descentralizado e sem suporte para os utilizadores

A natureza descentralizada dessas trocas significa que elas operam sem um órgão central de governo. Consequentemente, não dispõem normalmente de um apoio ao cliente centralizado, colocando o ónus nos utilizadores para navegarem e resolverem os problemas de forma independente.

Sem rampa de acesso Fiat

As trocas descentralizadas são principalmente focadas em criptografia, o que significa que muitas vezes não facilitam depósitos ou retiradas diretas de moeda fiduciária. Isso pode limitar sua acessibilidade para aqueles que procuram fazer a transição entre moedas tradicionais e criptomoedas.

Bolsas de criptografia híbridas (HEX): O que é uma bolsa híbrida?

As bolsas híbridas combinam características de ambas as CEX e DEX plataformas.

Oferecem aos utilizadores autonomia sobre os seus activos, semelhante às bolsas descentralizadas, ao mesmo tempo que procuram a velocidade e a facilidade de utilização características das centralizadas. Além disso, são criadas para aumentar a escalabilidade e reduzir os custos de transação.

As plataformas híbridas empregam um mecanismo de garantia para salvaguardar os activos durante as transacções, espelhando a abordagem de liquidez das bolsas centralizadas. Isto elimina a necessidade de liquidez orientada para o utilizador, típica das bolsas descentralizadas, garantindo transacções mais rápidas e evitando as elevadas taxas de derrapagem que as DEX enfrentam durante os baixos volumes de negociação.

Aproveitando a tecnologia blockchain, as trocas híbridas, dada sua vantagem sobre as plataformas descentralizadas convencionais, estão prontas para influenciar significativamente o domínio da criptomoeda nos próximos anos.

Tipos de bolsas híbridas

Os tipos de bolsas híbridas incluem as DEX com livro de ordens, os criadores de mercado automatizados (AMM) e as DAgregadores EX.

Carteira de encomendas DEXes

As DEX com livro de ordens em bolsas híbridas utilizam um sistema em que as ordens de compra e venda são listadas em tempo real, permitindo que os negociadores correspondam diretamente às ofertas disponíveis, garantindo transparência e profundidade na negociação. Esta abordagem reflecte as plataformas de negociação tradicionais, mas funciona num ambiente descentralizado.

Criadores de mercado automatizados (AMMs)

Os criadores de mercado automatizados (AMMs) em configurações híbridas definem e ajustam automaticamente os preços das criptomoedas com base em fórmulas matemáticas, eliminando a necessidade de livros de ordens. Isto garante uma liquidez constante e permite aos utilizadores negociar sem esperar por uma contraparte.

Agregadores DEX

Os agregadores DEX funcionam através do fornecimento de liquidez a partir de várias bolsas descentralizadas, optimizando as transacções para os utilizadores. Ao analisar várias plataformas, eles garantem que os comerciantes obtenham as melhores taxas possíveis e reduzem a derrapagem frequentemente associada à negociação descentralizada.

Características das bolsas de criptografia híbridas

As características das trocas de criptografia híbridas incluem:

Interface conveniente

As trocas de criptomoedas híbridas dão prioridade à experiência do utilizador, oferecendo uma interface de fácil utilização. Esta abordagem de design garante que tanto os comerciantes novatos como os experientes possam navegar e executar transacções com facilidade.

Carteira de autocustódia

Tal como as DEXes, dão prioridade à autonomia do utilizador, oferecendo carteiras sem custódia, uma vez que nenhum terceiro tem acesso às chaves. Isto garante que os utilizadores têm controlo total sobre as suas chaves privadas e activos, enfatizando a propriedade e segurança totais.

A segurança é primordial nas bolsas híbridas, e estas sublinham este facto fornecendo carteiras de custódia. Esta caraterística garante que os activos dos utilizadores são armazenados de forma segura, oferecendo tranquilidade no processo de negociação.

Negociação DEX

Uma das características de destaque das plataformas híbridas é o seu suporte para métodos de negociação DEX. Quer se trate de livros de ordens, criadores de mercado automatizados (AMMs) ou agregação de liquidez, as bolsas híbridas integram estas características para oferecer uma experiência de negociação abrangente.

Regulamento

As bolsas híbridas reconhecem a importância da confiança e da segurança. Para tal, aderem a normas regulamentares específicas, estabelecendo um equilíbrio entre a oferta de autonomia ao utilizador e a garantia de conformidade com as normas financeiras estabelecidas.

Características bancárias

Fazendo a ponte entre os mundos financeiros tradicional e criptográfico, as trocas híbridas incorporam recursos bancários essenciais. Com ferramentas como a on-ramp, simplificam o processo de transações fiat-to-crypto, facilitando a transição dos utilizadores entre diferentes sistemas financeiros.

Todos os tipos de trocas têm os seus prós e contras, como tudo na vida! No entanto, CEXes e DEXes têm algumas limitações em comparação com HEXes.

Limitações do CEX e do DEX: Porque é que o HEX é o futuro

Embora as plataformas CEX sejam fáceis de utilizar, comprometem frequentemente a segurança. As DEX, por outro lado, dão prioridade à segurança, mas podem ser menos intuitivas.

As plataformas HEX preenchem essas lacunas, oferecendo uma combinação perfeita de segurança, conveniência e liquidez. Com características como um maior controlo do utilizador, medidas de segurança robustas e uma vasta gama de opções de negociação, as plataformas HEX estão preparadas para dominar o panorama da negociação de criptomoedas.

Análise comparativa: CEX vs. DEX vs. HEX

Experiência do utilizador e conveniência: As plataformas HEX oferecem uma experiência intuitiva e de fácil utilização, incluindo apoio ao cliente, sem comprometer a segurança.

Controlo de activos e negociação descentralizada: Ao contrário das plataformas CEX onde os activos são depositados, a HEX assegura que os utilizadores mantêm o controlo das suas chaves privadas, tal como as DEXs.

Eficiência: As plataformas HEX combinam a velocidade das plataformas CEX com a segurança das DEXs, oferecendo uma negociação eficiente e segura.

Características bancárias: O HEX inclui fiat on ramp e off ramp, sendo regulado e compatível com a maioria das instituições financeiras.

Segue-se uma comparação geral dos três tipos de bolsa:

Vantagens

Bolsas de criptografia centralizadas

1. Suporta moedas fiduciárias e digitais.
2. Mais fácil de utilizar e mais estável do que o DEX.
3. O apoio ao cliente está disponível.
4. Normalmente, têm taxas de transação mais baratas.

Bolsas de criptografia descentralizadas

1. Não regulamentado, o que significa mais liberdade.
2. Não são necessárias verificações de identidade, o que permite a negociação anónima.
3. Menos suscetível à manipulação do mercado
4. Mais seguro.

Bolsas de criptografia híbridas

1. Suporta moedas fiduciárias e digitais.
2. Mais fácil de utilizar do que o DEX.
3. Melhor escalabilidade do que o DEX, o que significa um processamento rápido mesmo quando ocorrem grandes volumes de transacções.
4. Menos regulamentação do que o CEX.
5. A segurança é reforçada pela propriedade privada dos activos.
6. Maior liquidez em comparação com a DEX

Desvantagens

Bolsas de criptografia centralizadas

1. Carteira de custódia, ou seja, os activos não pertencem aos utilizadores.
2. Pouca ou nenhuma transparência sobre o que se passa a nível financeiro com a bolsa ou com os seus activos.
3. A dimensão e a natureza do CEX tornam-no um alvo mais fácil para os piratas informáticos.
4. Regulamentado pelas autoridades e obrigado a apresentar qualquer documento financeiro quando solicitado.

Bolsas de criptografia descentralizadas

1. É mais difícil ser aceite sem conhecimentos prévios sobre criptografia.
2. Não suportam transacções fiduciárias.
3. Pouco ou nenhum apoio aos utilizadores.
4. Preço de transação mais elevado do que no CEX

Bolsas de criptografia híbridas

1. Menos privacidade do que o DEX

Monitok: Liderando a Revolução HEX

Monitok é uma troca de criptografia híbrida (HEX) de última geração que integra perfeitamente as vantagens das plataformas de negociação centralizadas e descentralizadas. Oferecendo um aplicativo móvel altamente intuitivo, o Monitok garante que os usuários tenham controle absoluto sobre seus ativos de criptografia, enfatizando a propriedade total e a transparência. A Monitok não tem acesso a chaves privadas e as chaves privadas/mnemónicas não saem da aplicação. Os utilizadores têm a opção de armazenar a sua chave privada num pedaço de papel, ou podem optar por armazenar uma versão encriptada da chave privada no seu dispositivo digital ou na nuvem para uma recuperação mais fácil.

A plataforma é uma mistura de características como um sistema descentralizado incorporado carteiraA rede Arbitrum inclui ainda a recuperação de chaves privadas encriptadas, a verificação em dois passos e o início de sessão biométrico. Os comerciantes podem aceder a mais de 100 tokens de criptografia em 98 DEXes na rede Arbitrum, garantindo que obtêm sempre as melhores taxas com taxas mínimas.

Além disso, a Monitok oferece oportunidades de staking com retornos atraentes, transferências peer-to-peer, rampas fiat on / off e um cartão de débito criptográfico. Com seu compromisso de combinar flexibilidade, confiabilidade e recursos centrados no usuário, a Monitok está pronta para definir novos padrões no cenário de negociação de criptografia.

Monitok é construído com o futuro do comércio híbrido em mente, porque acreditamos que as trocas híbridas são a "próxima grande coisa" no comércio de criptografia. Porquê? 👇

O efeito de arrastamento do HEX nas criptomoedas

As bolsas híbridas são mais do que apenas plataformas; elas mudam o jogo. Estão a influenciar as estratégias de negociação, a gestão de liquidez e até a evolução futura das bolsas de criptomoedas. Ao olharmos para o futuro, a importância e o potencial das plataformas HEX na formação do mundo criptográfico não podem ser exagerados.

Com soluções de liquidez HEX melhoradas, tais como segurança, características bancárias, liquidez, regulamentos e experiência e conveniência do utilizador, asseguram taxas de negociação óptimas e transacções rápidas, tornando-as apelativas para um vasto espetro de comerciantes.

As trocas de criptomoedas híbridas não são apenas uma tendência; elas são o futuro. À medida que o mundo das criptomoedas continua a evoluir, estas plataformas estão perfeitamente preparadas para liderar o processo, oferecendo aos comerciantes a combinação perfeita de segurança e conveniência.

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